인프라·빅테크 엇갈린 주가 향방…AI 투자 '숨 고르기' 진입하나

AI 요약

이란 전쟁 등 글로벌 불확실성으로 주요 빅테크 기업들의 인공지능(AI) 설비투자(CAPEX) 속도 조절 가능성이 제기되면서 아마존·메타 등 1분기 어닝 시즌에서 제시될 AI CAPEX 가이던스에 시장의 이목이 쏠리고 있습니다. 투자 가이던스가 하향될 경우 빅테크에는 수익성 우려 해소라는 호재가 될 수 있으나 반도체·전력 등 AI 밸류체인 업종에는 직접적인 악재로 작용해 빅테크와 AI 인프라 업종 간 주가 흐름이 엇갈릴 것으로 증권가는 예상하고 있습니다. 향후 가이던스 방향성은 아마존이 23일(현지 시각) 발표를 시작으로 28일 알파벳·마이크로소프트, 29일 메타의 1분기 실적 발표에서 확인될 전망입니다.